Apa itu item yang tidak berulang?

Item yang tidak berulang adalah kumpulan entri yang ditemukan dalam laporan laba rugi yang tidak biasa dan tidak diharapkan selama operasi bisnis reguler; contohnya termasuk keuntungan atau kerugian dari penjualan aset, biaya penurunan nilai, biaya restrukturisasi, kerugian dalam tuntutan hukum, penghapusan persediaan, dll.

Mari kita lihat Laporan Laba Rugi Colgate di atas. Pada tahun 2015, ada biaya untuk perubahan akuntansi Venezuela.

Jika Anda memperhatikan item yang disorot di atas, kami melihat bahwa laba Operasi menurun secara signifikan karena adanya item ini. Juga, item ini tidak ada di tahun-tahun lain (2014 dan 2013). Item ini tidak lain adalah item Non Recurring, dan dapat memiliki implikasi yang parah pada analisis Keuangan.

Contoh Item yang Tidak Berulang

Berikut adalah beberapa kasus ketika Item yang tidak berulang telah mempengaruhi keuntungan secara menguntungkan atau merugikan. Perusahaan yang dirujuk dalam contoh ini bersifat hipotetis.

XYZ India Bank: Bank melaporkan penurunan laba bersih sebesar 65% untuk kuartal September 2015 sebagai akibat dari provisi yang lebih tinggi yang dilakukan untuk menutupi kerugian pensiun, gratifikasi, dan pinjaman yang timbul sebagai akibat dari% NPA yang lebih tinggi.
ABC Pharmaceuticals Ltd: Perusahaan melaporkan kerugian bersih $ 1000 juta untuk kuartal Maret 2014 meskipun pendapatannya tumbuh sebesar 30%. Kerugian ini disebabkan oleh kerugian penurunan nilai, yang diambil alih oleh perusahaan atas goodwill dan aset tak berwujud lainnya dari cabang Afrika Selatannya.
XYZ Overseas: Perusahaan melaporkan pertumbuhan 15% dalam pendapatan yoy, tetapi sebagai pemain ekspor-impor, perusahaan terkena volatilitas mata uang, yang mengakibatkan kerugian $ 100 juta karena laba bersih turun 20%.
Grup KKK: Perusahaan Kuartal Desember 2015 menunjukkan pertumbuhan laba 150% yoy. Ada penjualan saham ekuitas di salah satu anak perusahaannya dalam periode keuangan yang sama. Jika kita mengecualikan keuntungan dari saham ekuitas, maka laba bersih aktual naik hanya 20%.
Corp PPP Ltd.: Perusahaan adalah pemimpin pasar dalam industri FMCG di AS. Ini melaporkan keuntungan 11% pada kuartal Desember 2015, bahkan setelah mengalami kerugian $ 150 juta sebagai akibat dari keuntungan satu kali sebesar $ 400 juta yang dicatat dari pembuangan properti pada tahun keuangan yang sama.
MMM Associates : Perusahaan melaporkan keuntungan sebesar 8,5% dari pendapatannya yoy untuk tahun 2015, tetapi mengalami kerugian sebagai akibat dari pengambilalihan propertinya di Irlandia oleh pemerintah daerah. Ini menurunkan laba bersih menjadi hanya 3,75% lebih dari angka tahun lalu.

Jenis Item Tidak Berulang

Terutama ada empat jenis Item Tidak Berulang, Mereka adalah -

Item Jarang atau Tidak Biasa
Item Luar Biasa (Jarang dan Tidak Biasa)
Operasi yang Dihentikan
Perubahan Prinsip Akuntansi

Kami akan membahas setiap jenis item yang tidak berulang secara rinci.

# 1 - Item Jarang atau Tidak Biasa

Jenis item tidak berulang yang pertama adalah Item Jarang atau Tidak Biasa. Item ini tidak biasa atau jarang, tetapi BUKAN KEDUA . Barang-barang ini dilaporkan sebelum pajak, sedangkan tiga jenis lainnya dilaporkan setelah pajak.

Contoh Item yang Jarang atau Tidak Biasa

Penghapusan atau Penghapusan persediaan atau piutang
Biaya restrukturisasi saat memperoleh & mengintegrasikan perusahaan baru atau menerapkan perubahan dalam perusahaan yang sudah ada
Keuntungan atau kerugian dari penjualan aset pada anak perusahaan / afiliasi
Kerugian yang timbul dari gugatan
Kerugian yang timbul dari penutupan pabrik

Di bawah ini adalah contoh biaya Restrukturisasi dan penurunan nilai aset di Intel.

sumber: Situs Intel

# 2 - Item Luar Biasa (Jarang dan Tidak Biasa)

Jenis barang tidak berulang yang kedua adalah Barang Luar Biasa (Barang Jarang atau Tidak Biasa)

Item luar biasa keduanya jarang & tidak biasa dan dilaporkan setelah dikurangi pajak penghasilan.

Contoh Item Luar Biasa

Kompensasi dari perampasan properti perusahaan
Kerugian yang tidak diasuransikan yang ditanggung oleh perusahaan akibat bencana alam seperti gempa bumi, banjir atau angin puting beliung
Kerusakan terkait cuaca pada properti di tempat yang jarang terjadi fenomena cuaca
Kerusakan yang disebabkan karena kebakaran di sebuah pabrik
Keuntungan atau kerugian dari penghentian hutang lebih awal
Keuntungan asuransi jiwa / kerugian yang timbul karena kecelakaan
Penghapusan aset tidak berwujud

Standar Pelaporan Keuangan Internasional (IFRS) sama sekali tidak mengenal konsep pos luar biasa

Baru-baru ini, Sony Corp Jepang memperkirakan $ 1 miliar sebagai kerusakan terkait gempa.

sumber: Fortune.com

# 3 - Operasi yang Dihentikan

Jenis ketiga dari item tidak berulang adalah Operasi yang Dihentikan. Item-item yang tidak berulang ini harus dilaporkan dalam laporan keuangan jika operasi dari suatu perusahaan sedang ditahan untuk dijual atau telah dilepaskan. Agar item memenuhi syarat sebagai bagian dari operasi yang dihentikan, dua kondisi dasar harus dipenuhi -:

Tidak ada keterlibatan / pengaruh induk perusahaan terkait dengan masalah keuangan / operasional dalam komponen yang dihentikan tersebut, setelah komponen tersebut berhasil dilepaskan.
Operasi dan arus kas dari komponen yang dilepaskan akan dieliminasi dari operasi induk.

Dampak dari operasi yang dihentikan muncul di Laporan Laba Rugi, seperti yang terlihat di bawah ini.

Contohnya termasuk -:

Perusahaan menjual seluruh lini produk dengan persetujuan pembeli untuk membayar x% dari penjualan sebagai biaya royalti. Perusahaan tidak akan memiliki keterlibatan / pengaruh dalam pengambilan keputusan operasional / keuangan dari lini produk spanned-off.
Perusahaan menjual grup produk, yang dengannya arus kas dikaitkan dan dilaporkan pada tingkat tersebut, kepada pembeli.

Catatan -: jika perusahaan hanya menjual produk dari portofolio bisnisnya kepada pembeli, mungkin tidak memenuhi syarat sebagai operasi yang dihentikan jika perusahaan tidak melaporkan arus kas pada tingkat produk tersebut. Selain itu, semua kewajiban kontinjensi, termasuk biaya bunga yang dikeluarkan oleh penjual dalam hal pembeli menanggung hutang yang terkait dengan komponen yang dilepaskan, penyesuaian yang terkait dengan harga jual dan program manfaat yang terkait dengan karyawan, harus dilaporkan oleh bagian penjualan. entitas di bawah segmen operasi yang dihentikan dalam tahun yang sama.

Di bawah ini adalah contoh Operasi yang Dihentikan untuk GE

sumber: www.ge.com

# 4 - Perubahan Prinsip Akuntansi

Item keempat yang tidak berulang adalah perubahan Prinsip Akuntansi.

Perubahan prinsip akuntansi terjadi ketika ada lebih dari satu prinsip yang tersedia untuk diterapkan pada situasi keuangan tertentu. Perubahan harus didukung oleh alasan yang membuktikan relevansinya. Perubahan ini berdampak tidak hanya pada laporan keuangan tahun berjalan tetapi juga menyesuaikan laporan keuangan periode sebelumnya karena harus diterapkan secara retrospektif untuk memastikan keseragaman. Penerapan retrospektif memastikan bahwa perbandingan yang tepat dapat dibuat antara laporan keuangan dari periode yang berbeda. Biasanya, jumlah penyeimbangan disesuaikan untuk menangkap efek kumulatif dari perubahan tersebut.

Contoh Perubahan Prinsip Akuntansi

Perubahan prinsip manajemen persediaan dari LIFO menjadi FIFO atau Metode identifikasi khusus dari penilaian persediaan atau sebaliknya menyebabkan perubahan yang signifikan dalam biaya persediaan.
Perubahan metode penyusutan dari metode Garis Lurus menjadi Jumlah digit atau metode jam layanan juga menyebabkan perubahan yang signifikan dalam cara pelaporan jumlah penyusutan.

Dalam contoh yang disebutkan di bawah ini, kita dapat melihat bagaimana pernyataan P&L harus mewakili item Luar Biasa, Keuntungan / Kerugian dari Perubahan prinsip akuntansi, dan keuntungan dari pelepasan aset. Semuanya ditangkap di bawah garis, yaitu setelah dihitung pendapatan dari Operasi Lanjutan. Pemisahan semacam itu membantu seorang analis untuk mengidentifikasi pendapatan sebenarnya dari suatu organisasi.

sumber: investor.apple.com

Masalah apa yang ditimbulkan item yang tidak berulang kepada Investor dan Analis?

Investor dan analis melakukan analisis laporan keuangan untuk memperkirakan pendapatan masa depan dari pendapatan saat ini.
Kenyataannya, keuntungan yang dilaporkan dalam laporan itu berisik, yaitu, mereka terdistorsi dengan dimasukkannya keuntungan & kerugian dari item non-operasional dan non-berulang. Masalah ini disebut sebagai " masalah Kualitas Penghasilan".
Banyak perusahaan meningkatkan pendapatan non-operasional mereka karena membantu mereka menyembunyikan kerugian yang mereka alami dari operasi bisnis normal mereka.
Ini adalah tugas langsung seorang analis untuk mengidentifikasi sumber utama pendapatan dan pengeluaran dan juga mengidentifikasi sejauh mana pendapatan perusahaan bergantung padanya.
Item yang tidak berulang adalah sumber distorsi yang penting dalam hal mengidentifikasi penghasilan berkualitas tinggi.
Disarankan agar semua item Non-Operasi (termasuk item Non-Recurring) harus dipisahkan oleh analis sehingga pendapatan yang dihasilkan mewakili gambaran sebenarnya dari pendapatan masa depan dari kegiatan bisnis reguler dan berkelanjutan.
Ini membantu dalam mendapatkan penilaian perusahaan yang lebih akurat.

Contoh yang disebutkan di bawah ini menunjukkan laporan laba rugi yang dinyatakan kembali karena Operasi yang Dihentikan. Meskipun Laba Bersih tetap tidak berubah, laporan yang dinyatakan kembali mengalokasikan pendapatan antara Pendapatan dari Operasi yang Dihentikan dan Pendapatan dari Operasi yang Dihentikan.

Selain itu, Investor dan analis harus selalu menyadari keputusan manajemen untuk membuat perubahan dan penyesuaian akuntansi karena hal itu secara drastis berdampak pada penilaian perusahaan.

Manajemen senior sangat menyadari keputusan penting. Misalnya, kapan harus memisahkan bisnis atau menutup jalur layanan, dan perusahaan menggunakan keuntungan ini untuk menutupi pencarian keuntungan di masa depan dengan mengumpulkan penyesuaian dan menggunakannya pada waktu yang tepat — yaitu ketika pendapatan diharapkan menjadi yang terlemah.
Juga, setiap kali ada perubahan dalam manajemen, proyek lama dihapuskan terutama untuk menunjukkan perubahan besar dan perbaikan untuk periode mendatang.
Oleh karena itu, investor dan dewan Keamanan & Bursa perlu mengajukan pertanyaan tentang relevansi perubahan dan aksi jual tersebut.
Seorang analis keamanan harus mempertimbangkan semua skenario tersebut saat melakukan penilaian perusahaan karena mereka merangkum motif tersembunyi yang cukup kuat untuk mendistorsi angka penilaian.

Pemulihan untuk menangani Item yang Tidak Berulang

Standar pelaporan mengikuti pendekatan yang berbeda dalam hal menampilkan item yang Tidak Berulang. IFRS mengabaikan item luar biasa sepenuhnya tetapi melaporkan semua jenis lainnya, sedangkan GAAP melaporkan semua jenis item yang tidak berulang. Item-item ini dijelaskan dengan baik di catatan kaki laporan keuangan.

Secara umum, ada tiga metode yang tersedia untuk menangani item yang tidak berulang saat melakukan analisis / penilaian keuangan. Mereka adalah sebagai berikut -:

# 1 - Alokasikan mereka dalam tahun Finansial Tunggal

Pendekatan ini berbicara tentang melaporkan item yang tidak berulang dalam tahun keuangan yang sama. Meskipun mengalokasikan keuntungan atau kerugian untuk satu tahun tampaknya bukan cara yang tepat untuk menangani barang-barang tersebut, namun tetap lebih disukai ketika berurusan dengan barang-barang yang memiliki jumlah kecil yang menyertainya, atau mereka memiliki dampak yang sangat kecil pada matriks penilaian seperti EBITDA atau Pendapatan Bersih.

# 2 - Gunakan penyebaran garis lurus (Mendistribusikannya secara historis)

Pendekatan ini menekankan prinsip penyebaran item non-berulang selama periode akuntansi yang lalu untuk memperkirakan kekuatan pendapatan perusahaan yang sebenarnya. Satu-satunya kekurangan yang dibawanya adalah bahwa hal itu mungkin salah menggambarkan ekonomi dalam periode keuangan

# 3 - Kecualikan semuanya

Meskipun tampaknya yang paling mudah dari tiga pendekatan, ini melibatkan banyak rasionalisasi dan pemikiran logis oleh analis saat memutuskan item mana yang harus dikecualikan. Harus ada pembenaran yang tepat untuk pengecualian tersebut, dan ketika dia melakukan ini, harus ada penyesuaian yang tepat dalam pajak untuk membatalkan keuntungan / kerugian yang melekat pada item tersebut. Misalnya -: Pensiun dini atas hutang dapat dikecualikan dari tahun berjalan.

Pendekatan yang konsisten dan rasional akan menjadi pendekatan yang lebih menekankan pada sifat item yang tidak berulang untuk memutuskan mana dari tiga metodologi yang disebutkan di atas yang harus digunakan daripada menggunakan salah satunya secara mandiri.

Disarankan agar -:

Barang-barang kecil yang memiliki dampak yang sangat kecil terhadap Penghasilan Bersih harus diterima dengan tahun keuangan itu sendiri.
Jika suatu item sama sekali dikecualikan, penyesuaian yang tepat harus dilakukan saat melaporkan pajak pendapatan.
Item yang dikecualikan dari analisis satu tahun harus dimasukkan dalam laporan historis, yang mencakup periode akuntansi yang berbeda, dengan menggunakan pendekatan sebaran garis lurus. Ini rata-rata pengaruhnya, seperti kapitalisasi rata-rata pendapatan / pengeluaran dari aset yang baru diperoleh (PP&E) selama masa manfaatnya.

Posting Berguna

Original text

Contribute a better translation

Definisi Laporan Laba Rugi
EBIT vs. EBITDA
MD&A